投资费是最糟糕的

徘徊
跟着我
徘徊的最新帖子 (查看全部)

费用很糟糕。 amirite?

我知道,这样一个大胆的陈述。费用很糟糕。从停车机票到健身房会员,无论血腥的地狱标准’s “convenience fee”是,每当我看到这个词“fee”写在某事上,一小块我的灵魂(和钱包)死了一点。

但 out of all the fees we have to put up with, one stands out as simultaneously the most damaging and the most 误解:投资费。

快,你付多少钱投资?如果你不知道,你’并不孤单。投资费通常不’T出现在您的陈述中,而是嵌入您的共同基金内部,并默默地脱离基金’表演。他们为什么要这样做?简单的!如果您看到一条线项,请达到-500费用’D称某人起来并尖叫他们。但如果你的共同基金慢慢上升,你也不会’t notice. It’s brilliant!

幸运的是,我们在加拿大在加拿大拥有世界上最高的投资费用!

加拿大_Flag.
With glowing hearts, we see fees rise… (photo credit: Photograph taken by Jared Grove (Phobophile) with a Nicon Coolpix 3200. [CC BY-SA 3.0 (http://creativecommons.org/licenses/by-sa/3.0/)])
所有共同基金和ETF都有嵌入式费用,称为管理费用比例或MER。这支付了运行基金的成本,支付所有这些分析师和销售人员,以及营销和广告的成本,通常作为基金的百分比’s total value.

寻找基金’S MER可能会直截了当,只是看专利’s webpage, but if it’s not there it’要求在基金中显示’招股章程。作为一个例子,我去了一家银行’s网站并挑选它“加拿大股权基金。”在底部有一个(微小的!)链接命名“基金财务报告和招股说明书”这让我到了基金’招股章程。当我点击该链接时, I saw  描述基金投资的内容,其前10个控股和MER。这是2.39%的人。

和唐’t think I’m picking on 特定银行在这里吸吮。所有银行都这样做。事实上,加拿大股权基金的平均值是 2.42%, 所以 从技术上讲 这个基金略有…better, I guess?

对不起,它’非常努力地遏制我的兴奋。

照片由Steven Depolo @ Flickr。
拍摄者 Steven Depolo @ Flickr.

同时, 追踪TSX的ETF,顺便说一下,拥有更多同样的公司,即加拿大股权基金正在举行,具有一定的意义…0.06%.

那’右。 0.06%。几乎 40x 低于银行运行的共同基金。

为什么这是重要的?因为任何持续的百分比费用进入您的基金’S的性能,就像随着时间的推移一样,费用也可以复合。在足够大的时间段内,支付给您的基金的较少数百分比可以导致巨大的差异。例如,让我们假装’S Sake,我们回到了25年,并希望在TSX中投资100,000美元。 因此,1990年1月1日,我们购买了价值100,000美元,共同基金具有2.42%的ME1,或ETF,0.06%ME1。 2016年1月1日,我们的投资是什么样的?

TSX_GROWTH.

红线是低成本的ETF,蓝线是更高成本的共同基金。两者普遍投资相同的股票,但你会注意到,虽然线路在同一点开始,但它们之间的差异会增长并随着费用进入我们的基金而增长’S复合生长,最后我们留下了巨大的差距。这种差距价值100,000美元,就在收费!

和这里’s the wild part. 对于大多数事情,支付更多金额等于更好的质量,对吧?一辆昂贵的汽车比廉价汽车更好,昂贵的笔记本电脑比便宜的笔记本电脑更好。这是 不是那些时候的一个。 支付更多并不意味着更好的产品。

17265547760_3c7cffce2b_o.
伊甸园?还是天真? (照片来源: fire_eyes @ flickr.)

事实上,当谈到投资时,相反是真的。支付越多,绩效越差,因为这笔费用只能进入你的回报。

那你该怎么办?

首先,如果你’re looking at a fund and you can’t figure out it’S mer,不买它。

其次,如果基金披露其MER和IT’以上1%,不要买它。不 相互基金(或etf)有机会为您提供您需要的表现 有一个大的障碍。

相互资金vs etfs

一般来说,ETFS. 费用远低于共同资金,所以一个很好的经验法则是始终使用相互资金的ETF。但是,有一个警告,它’与交易委员会有关。

共同基金一般不需要购买/销售。这是因为交易成本是内置于(更高)的MES中。 ETF.’但是,S是在证券交易所的交易,所以在那里’通常是购买/销售的每笔交易成本。

对于TD Waterhouse,每笔交易的交易成本为9.99美元。他们还提供呼叫低成本的共同基金“E-Series”资金,专为索引投资和比其他银行资金的费用相当较低。例如,加拿大指数E系列基金, MER仅为0.33%。虽然我们正在努力和自我指导我们的投资,但我们会用每个薪水抛入我们的投资账户,并在我们的投资组合中购买更多互联网的单位。我们当时使用4个基金(债券,TSX,S&P500,国际)我们完成了使用ETF,我们将每台薪水10 x 4交易机构每月x 12个月=每年=每年一次= 960美元。

在这种情况下,使用电子系列共同资金将我们的工资快进入它,更有意义,然后当总余额足够大时,更高的MEL开始变得昂贵(我们使用了100,000美元作为我们的截止点),我们销售了相互资金,并将其滚到了追踪相同指标的ETF,以利用较低的MER。

但 那是。还有更多 现在为低成本经纪代理的选项。 Recently, our 读者提醒了我们整个扭转了他们…喜欢Questrade和Qtrade。而对于Questrade,你不’甚至需要支付购买ETF,只能出售。和它以来’我们得到了这么多好评,我们’重新尝试自己并报告结果。

所以你有它。费用很糟糕, 避免所有成本 通过使用 ETF.s。您应该使用共同资金的唯一时间是如果交易成本大于MER的差异。


你好呀。谢谢你停下来。我们使用会员链接来保持这个网站免费,所以如果您相信我们在这里尝试的内容,请考虑点击!谢谢 ;)

建立像我们这样的投资组合: 看看我们的免费 投资车间!

赚取1.5%*日常利率。没有日常银行费用: 开辟了EQ银行储蓄加号! (仅限加拿大,不包括魁北克克

您是一个寻找高息储蓄账户的美国人吗? 查看通过savebetter.com提供的内容!

环游世界: 我们使用Airbnb每年节省18千万美元。 点击此处可获得您的第一次预订$ 40!

不要支付fx费用: 我们使用ScotiaBank Passport Visa Infinite卡来消除世界各地的外汇费用!此外,在第一年获得40k点,也可以免费获得机场休息室! 点击这里注册!


*兴趣是每天计算总收盘余额和每月支付。税率是每年,恕不另行通知。

14 thoughts on “投资费是最糟糕的”

  1. It’令人惊讶的是这种小百分比差异的效果。一世’ve vere的情景,如果我超越我的目标返回率1%(小于银行相互基金和etf之间的差异)那么在十年左右的情况下,我们的投资组合将比我梦寐以求的方式增长花它–所以,是的,费用很重要。

    另一个点是,许多(并非全部)共同资金真正只是壁橱指数基金,因此它们非常紧密地镜头持有指数,为其更大的费用提供任何价值。

    TSX指数跨部门不平衡,而是在能量,材料和金融方面的重量,前两者往往跑到天空或碰撞并燃烧,取决于市场周期。因此,根据投资组合的构建方式,提供了一个提供更平衡的行业方法的合理收费基金可以有意义–但对于那些拥有稳固的美国或欧洲的人,由于消费者和工业曝光,它变得越来越少,因为消费者和工业敞口的问题偏离了在TSX上看到的倾斜。

    1. 是的,没有开玩笑。即使我跑了数字,我也很惊讶。我知道结果看起来很糟糕,但不是那么糟糕。我挑选的那个基本基本上是一个壁橱索引器。该死的招股说明书说“该基金旨在复制TSX。” So I’m like, “then why don’我只是买了tsx?我到底买什么?”

    1. 亲爱的上帝,纸张很无聊。

      然而,一个有趣的部分是包含表现出预期寿命的精算表。显然,“没有使用烟草的人,来自年轻世代的人 更经济舒适的人”往往会持久。

      另一种有理由与我们一起来!变得在经济上独立:你’ll Live Longer 🙂

      1. 我在工作中更换的绅士说,他在55岁退休,因为如果你超过55岁,他有报纸文章证明你的生活将缩短。

  2. 快速问题,我在VXC中占据了我的50%的投资组合(//www.vanguardcanada.ca/advisors/mvc/detail/etf/overview?portId=9548&assetCode=EQUITY##overview)哪些规定的管理费0.25%,ME10.23%。

    这两个之间有什么区别?他们是两个单独的费用还是一个费用分成两个?一世’m试图保持低成本的ETF’s but that’如果它们为ETF昂贵’重新加入。也许国际ETF.’S比国内贵重,因为VCN(我的第25%的产品)分别为0.05%和0.06%。

    1. MER通常包括管理费(http://www.investopedia.com/articles/investing/062113/mutual-funds-management-fees-vs-mer.asp),一般来说它’是你应该关心的mer。虽然在这种情况下它’由于MER低于管理费以来,因此额外令人困惑。然而,在底部的精细印刷中,我注意到了:

      如果没有任何吸收或豁免,MER将是0.27%。 Vanguard Investments Canada Inc.期望无限期地继续吸收或放弃某些费用,但可能会自行决定在任何时候停止这种做法。

      所以它看起来像“real”MER应该是0.25%的管理费+ 0.02%的交易费用(或其他),但Vanguard决定放弃或折扣部分费用,导致0.23%的费用,因此据报道,实际MER为0.23%。这是我的解释,所以你可能想拍摄先锋电子邮件额外肯定。

    1. 整个辩论是关于强迫财务行业披露他们的内容’真的在做。他们的事实’重新战斗这么努力不是一个好兆头。你真正卖的是什么垃圾?

  3. 大家好,

    我们决定和Questrade一起去。几个问题:

    –如果创造ETF的公司落后(让我们说Vanguard封闭商店)会发生什么?让我们说你拥有100美元的Vanguard VSP。这意味着您拥有谷歌的2美元,2美元的苹果,1美元的Microsoft等。可以失败的公司失败,该公司将导致投资者失去ETF所包括的股票所有权吗?

    –如果交易平台(经纪人)公司未满(让说Questrade破产)会发生什么?这似乎不会影响投资者。真的吗?

    –你最喜欢的索引是什么?什么’您的FAV ETF用于跟踪每种索引?债券指数怎么样?和重新获得或首选? ðÿ™,

    我不喜欢什么’G得到是为什么有这么多ETF跟踪完全相同的索引?这是否不会归结为非常基本的计算机程序,并在网上查找数据,然后使用本地副本同步该数据,在上面拍摄MER,然后以ETF的形式销售给我们?有没有办法直接从某个证券交易所(如纳斯达克)以自己的ETF形式购买实际指数?

    谢谢你的工作人员!

    1. 伟大的问题。

      如果ETF落后,您的资金受到保护,因为ETF结构化,以便基金公司负责日常购买/销售决策,但您的资金本身由第三方托管人持有。如果Vanguard肚子,你的钱也不是债权人。 更多信息在这里。

      至于您的经纪人,我们在Canuckistan中有一些叫做CIPF,或加拿大投资者保护基金的东西。会员公司融入共同基金,以至于如果一名成员破产,该基金涵盖投资者持续的损失。如果您的经纪人是CIPF会员,您的帐户受到保护高达100万美元。在你问之前, Questrade是CIPF成员.

      我最喜欢的索引? tsx,s&P500和MSCI EAFE指数。对于首选和REITS,我使用S%p / tsx首选索引和s%p / tsx重新索引。对于债券,FTSE TMX加拿大所有政府债券指数是主要的,但企业债券的等同物,实际退货债券等。我’虽然,不允许推荐单个ETF’M不是许可的财务顾问。

      以及为什么s&P doesn’t make一个etf,你能想象如果在证券交易所在证券交易所在证券交易所上市时会发生的兴趣?那’■对利益冲突的教科书定义!

  4. 你相信我,我想尝试一下,但我怎么能找到任何愿意和我合作的人?我与我目前的财务顾问检查过,他们不’做它......我太害怕自己做了…任何建议吗?我应该去Facebook并询问谁是谁?

发表评论

您的电子邮件地址不会被公开。 必需的地方已做标记 *

社交媒体自动发布 供电 : XYZScripts.com.
想要加入25,000多名订阅者并在收件箱中获取新帖子?