投资研讨会39:投资债务

徘徊
跟着我
徘徊的最新帖子 (查看全部)

我们最近收到了一封来自一个这样的读者的电子邮件:

我知道购买房子的立场,我同意你的推理。 然而,我住在美国中西部地区,在那里购买房屋而不是租金更加明智。我目前与家人住在一起,而我偿还债务,我将在明年年底之前债务。 一旦我的债务得到支付,我计划更加积极地保存退休,从几个月到一年增加我的紧急基金,并拯救了一个房子。

所以我的问题给你:如果有机会,你会在获得抵押贷款的现金上购买你的第一所房子吗?

好的,首先,凭借自由债务的巨大工作,你应该得到拍手。

现在,在她的问题上。

It’没有秘密,我们在千禧一直在这里有一定的…关于住房的意见(提示:不是粉丝)。住房应该被视为生活,而不是投资,并且在许多高成本的城市中,它更有意义租金而不是拥有。

但在某些城市,它可能不是最糟糕的想法。贾斯汀麦克拉斯 rootofgood.com 在北卡罗来纳州买了他的房子,只需108,000美元。在那个价格,你赢了’T吹掉退休计划太糟糕了。

所以在这样的情况下,住房成本足够低,因为它有意义,你有现金,取得抵押贷款或只是支付现金吗?

如果是我?一世’D始终选择支付现金。

这里’s why.

We’所有人都听到了为什么它据说是对数学意义进行债务(或在这种情况下,故意承担抵押)投资的论据。如果债务的利率仅为3-4%,而且市场给予6-7%的涨幅,这样做是有道理的,对吧?

好吧,不是真的。

那 may have made sense before the financial crisis, when we believed the economy looked something like this.

在经济中,有3个单独又重要的群体。这些是他们的故事。 * chung chung chung *

但正如我们在金融危机期间发现的那样,他们’他们没有分开,是吗?事实上,他们’re linked like this.

现在我们知道,当一个落下时,它可以(并且威尔)将其他部件拉下来。住房撞车队可以推动金融市场,这可以引发大规模的裁员,这导致房屋崩溃更多,这使得金融市场更大,等等,直到我们在全球经济衰退之前等等。

It’在这种情况下使用债务投资让您陷入困境。

Index Investing是,我相信,最可靠和最简单的退休度收益的方法,但该策略的核心部分是,当您的分配从您的目标漂移时’应该重新平衡。这意味着卖出上涨和购买下来的东西的东西。至关重要的是,在2008年我们经历的金融危机中,这意味着在他们暴跌时销售债券和股票的现金。

It’没有乐趣,但它确实工作了,因为我们经历了第一手呢? 我们通过2008/2009危机,没有丢失这一战略的任何钱.

但是,我们不会’如果我们投资债务,则能够这样做。当金融公司遇到麻烦时,它’完全在他们有权打电话给他们拥有的任何债务并强迫你立即支付。如果发生这种情况,你’LL被迫销售您的股票以涵盖债务,而且’究竟是销售最糟糕的时间。

那’s为helocs。对于抵押贷款,风险类似,因为如果危机足够糟糕,你就会失去你的工作’LL落后于您的抵押贷款支付和风险让您的房屋抵押品赎回权,强迫您进入最糟糕的时间销售资产或失去您的房子的困境。

但是,如果你已经支付了现金的房子(并且你有足够的紧急基金),你可以等待风暴,而不是失去你的房子,而不是被迫出售你的退休组合,直到就业市场选择备份。

现在’用现金支付你的缺点’重新注意到。房价越高,您需要的现金就越多,您就越多’T必须投资您的退休。然后’s kinda the point.

家庭股权是尸钱。它将仍然可以达到难以的钱’在出售该死的房子之前。所以保持你在房子上的钱尽可能低了解。

以便’s why I’D支付现金。它避免了债务,如果危机发生危机,它会迫使您在损失下销售您的投资组合,并且它让您从购买太多的房子,就像我们一样 ’ve写了时间和时间,是炸毁退休计划的绝佳方式。

你们有什么感想?你会接受抵押贷款和投资,或用现金购买房子吗?

继续下一篇文章!


车间工具

参加的费用是多少 投资车间?没有什么。因为这就是我们的卷。我们所要求的只是使用以下联盟链接注册,以免永久免费:

加拿大人:

1)Questrade.

2)传奇

对于美国人:

1)Vanguard.

2)个人资本


或者,更喜欢使用Robo顾问?退房 富裕,并免费获得您的第一个10,000美元!


免责声明:表达的意见仅作为一般信息来源,不应被视为个人投资咨询或征求购买或销售证券。考虑任何投资的投资者应咨询其投资顾问,以确保在进行任何投资决策之前,它适用于投资者的情况和风险耐受性。本博客中包含的信息从源获得,相信可靠,但是,我们不能代表它是准确或完整的。


23 thoughts on “投资研讨会39:投资债务”

  1. 这一切都取决于情况,特别是在价格上的价格和抵押贷款提供。
    就个人而言,我最好的财务决定是在合适的时间购买正确的房子,只需几乎没有付款。
    它始终是正确的选择吗?显然不是。您应该坐下来使用保守的数字来计算几天或数周,比较3-4可能的场景,然后您将看到更清晰的图片。
    考虑到当前的低利率,我的肠道感觉说,如果你发现一个拥有一个良好的房子来租用比率,你计划留在那里至少5 - 6年,用现金购买是一个坏主意…

  2. It’所有关于平衡您的风险,对吗?从理论上讲,你’D通过抵押和投资来制作更多的资金,而不是有收到的房屋(即房子贫困)。以换取赚钱,你承担上述风险。那风险值得吗?数学嘲笑,看看差异是否值得风险。

    在类似的静脉中,是否再融资是一种类似的风险分析。如果您的房子很欣赏,再融资可能是将股权转移出来的方式。也许转到救济股权,活着!或者至少,进入僵尸公平。

  3. 两个都。获取抵押贷款,然后工作就像哈克一样,在仍加入退休账户时获得抵押贷款。它’最重要的是开始退休账户并尽早添加到它们,因此他们应该’T被忽略,有利于抵押贷款还款。

    只有在房价合理的时候,我会买房子。

  4. 对于一些地区,购买是地球上最糟糕的想法(SF,NYC,伦敦,珀斯…)但它实际上可以帮助的其他领域。我相信这是因为我住在中西部。我以85,000美元的价格购买了2600+平方英尺的多家家庭单位,500万美元。我的抵押贷款是每月705美元,我从另一个单位获得1100美元。现在我旁边没有住房成本,所以我可以把更多的资金放入市场上 - 无论它上升还是下降。

    1. SF似乎是行星上最糟糕的地方之一,现在买房。它’似乎在过去的30年里。但是,在超过2年前在任何时候买的人都非常高兴。我计算了过去40年来在SF中提升的家庭价值…8 +%一年,无人级,40多年!任何拿出贷款购买房子的人(或在硅谷的任何地方)都赚了一笔财富!金融武士是一个完美的例子。租房者被粉碎了。

      8%的人不包括每年省份的所有租金。此外,当您销售时,您将获得每对免税的500万美元。你不’用股票。

        1. 在房地产市场山峰,短期这是真的。我来自更多的长期观点。我五年前每年购买租用〜100k附近的租赁,每年租用30千克。在此期间,租金几乎翻了一番,但我的承载成本或多或少是不变的。

          当我15年前购买了初级房屋时,我认为这是一个房地产泡沫,因为同样的房屋在此前250k售价250克,在此之前有150k 5岁。它’现在值得2M。我的童年在20世纪70年代购买了36,000岁的36,000,今天价值1.2米,没有任何重大改造;它目前每年50 + k租金,拥有〜1K的财产税。如果你今天比较VS,那么租赁号码看起来很糟糕’S市场价格。但在最昂贵的地区,那里’经过几十年的严重经济衰退,市场崩溃,地震,干旱等,这是升值的好处。

          我不’T有一个水晶球,看看SF的房地产价值在于现在10年的地方,但不同意的是,SF是在今天历史上的任何时候在地球上购买的最糟糕的地方之一。从一个世纪的历史中,我会猜测价值可能明显高于今天。 SF房地产像蓝筹股一样。

  5. “当金融公司遇到麻烦时,它完全有权称之为他们拥有的任何债务并强迫你立即支付”

    这是一个非常罕见的发生,通常只有当一个人不符合他们的合同协议时才发生(付款)。一世’即使在严重的撞车期间,从未听说过一家银行回忆起抵押贷款,贷款或Heloc。他们为什么呢?他们’D失去所有感兴趣的东西’重申。例如,他们可能会阻止您通过锁定您的HELOC来增加债务的能力,但实际上要求退款是非常不寻常的。

    业务贷款有点不同的比赛领域和我’在银行不再认为业务是可行的情况下,在这些时代被迫偿还贷款的企业的故事,他们担心贷款有风险。例如,我看到了一位拥有400母牛的牛农的故事,被迫在一个人期间卖掉所有的奶牛“cow recession”因为银行很担心,并希望他们的贷款。这基本上是强制破产,因为您没有选择,但在最糟糕的时间内出售您的投资。即便如此,我想象它’非常罕见的发生,可能不是一个主要的银行(就像加拿大所有人一样’s banks) that’s doing it.

    长话短说,我愿意’t sweat it if you’re a consumer.

    1. I’d假设相同。此外,这一部分确实取决于您的杠杆比率– eg: if you’在房子里杠杆杠杆杠杆,我’D担心该银行可能希望您将您提出一点,如果看起来真的很糟糕。如果你’re leveraged 1:1, I’D期望在公园比较散步。不是说它’S不可能,但即使在2007-2009中,银行的首选(例如:RY.PR.A)需要〜1年,以达到低点。我怀疑下方的底部会过夜,如果你’恢复到您有大量的调整和减少杠杆比率的东西。

  6. 正如Jlcollins所说,并非所有决策都是关于财务状况,但我们应该始终了解我们决定的财务后果…I’D也去现金并确保您’重新负责,而不是银行。

    但第一个I.’d运行数字,并确保我的财务可以处理如此大的购买。那里’在建立财务时租用没有任何问题。显然有些人甚至在他们之后也租住租房’迈出了百万富翁…;)

  7. 我个人更喜欢抵押我的房子,因为它给了我更多的液体现金投资市场… or other houses….

    从我的角度来看,你’重新支付租金或抵押贷款和我’d rather pay the “rent/mortgage”每月投资休息以传播风险。一个房子可以烧成地面(或失去价值)或其他东西,但许多房屋/库存/投资可以’T。有点像购买索引基金而不是只在这里只是*插入股票* *。

    但后来我处于中西部的类似情况。我买了一所房子,我的年度薪水1.25倍,在它里面生活了5年,现在我租了大致增加每月成本。我从不担心预付抵押贷款和我’现在不担心它。每个人都是他自己的。

  8. 我们为我们的房子支付了现金。我们通过租来节省多年。但我们不能’凭借许多原因,所有与其他租户有关的原因不再做出租金。 ; )支付现金迫使我们坚持房屋狩猎的预算(180,000美元)。所以帮助彻底帮助。当你发现你真正爱的东西时,当房子狩猎时,很容易被花更多的花费更多。几乎花了近一年,但我们发现了我们正在寻找的房子,而不介入我们的预算。它感觉真的很好,我仍然有用来支付房子的检查复印件。突然间,我们租了免费,因为我们的生活费用现在低于租金,我们节省了更多。没错,我们“lost”我们可以投资的钱,但它肯定有动力拯救更多来建立储蓄。现在我们知道我们在我们确实成为无处的地方生活。我们可以随时销售并使用这笔钱来为我们提供资金。

    1. 从您的示例运行数字。如果代替支付现金,您已将20%的人降低以避免抵押贷款保险,并保留其他144K投资。退货(10080美元/年或840美元/月,假设7%回报)将支付$ 690 /月的抵押贷款,其中30年修复抵押贷款4%,一些剩余的抵押贷款较早支付抵押贷款。在这种情况下,您获得所支付的利息扣除税收扣除,您仍然可以保持相同的储蓄率,因为您的退货涵盖抵押贷款付款,并且您在投资中维护了144k集团。更不用说你可以随时偿还你的房子,因为你有钱。

      1. 我们不打败’真的投入了,那么’有一个线索,真正的储蓄是如何处理的。除了高息储蓄账户之外。但是,我’我肯定支付所有现金的所有不是最好的选择。但是,我真的很喜欢我们没有债务的事实。但这可能不是最合理的事情。

  9. 完成两者(退还我们的房子而不是投资这些资金,后来拿出抵押贷款并投入了家居股权的资金),我认为它归结为两个关键的个人决定:

    1.你有什么样的风险耐受性?

    2.我们对债务讨论哪些利率?

    每个人都将以一些利率投资借来的金钱。 (在极端结束时是接近0%的东西)。而对于大多数投资者,如果有人在1%以下的人提供你的钱’D意识到套利机会太好了,无法传播。

    但是你在沿线某处伸出一点。借入5%的钱可能对您特别冒险,特别是借入10%的钱,几乎肯定地对每个人来说太高了。

    此外,如果抵押贷款是您的目标,您’当Wanderer说并在租约账户中投入资金并在纳税账户中投入资金并立即投资抵押贷款时,他们实际上更好地完成。在支付过程中去除任何流动性时,请退还任何流动性:在我看来,最风险的方法。

  10. 这篇文章让我“house horny” all over again. I’我要去看看我的学生贷款声明,并提醒自己我讨厌债务,直到感受通过。 ?

  11. 我不’不同意你,但你提到的那样取决于房子的成本。在一些农村南部,中西部甚至东北地区,您可以找到一个12万美元到150,000美元的房子,但那正在变得越来越罕见。这将是我的最大值。我会 ’可能会拯救200k或更多买房子。我只会拿出一个传统的30年抵押贷款。此外,如果您以20%的方式为此,如果房屋市场完全坦克,则会有一点点缓冲区。原因之一(你是对的)是,这么多人遇到了麻烦,是因为他们在价格不可持续的房屋市场购买。我的兄弟和嫂子住在拉斯维加斯。他们买的房子成本250k,但在市场之上,它是650k(他们从未买过教师薪金的东西)。我喜欢这些研讨会。我希望你明年有另一个Chautauqua。我希望参加。

  12. 我住在纽约的北斯特泰特,房屋比公寓居住。如果你想住在更好的居住区,它必须是一个房子。我被认为是租赁,但绝大多数是2 r或更小。当您想要3间卧室时,只需许多选择。加上房子,您可以获得更多的自由来装饰,景观,自己的宠物,建筑复杂,更好&更安全的社区,并有一个车库。所有让你家的东西都是你家。住房成本在这里是谦虚的,尽管房产税会混乱一些。

    在中美洲的许多部分,远离大城市,我赌地区住房是相似的。

    等到你节省了房子的整体成本意味着直到几年后就不能有好东西。不,谢谢。

  13. 我喜欢你的网站!它’对像我这样的初学者来说非常有帮助!我有一个关于重新平衡的问题。如果需要重新平衡,你一直在说重新平衡指数基金并销售股票/债券,但您需要支付的税款?是否值得销售百分比以重新平衡与股票或债券中的更多投资,而不是卖任何东西?韩元’税收只是长期削减了你的利润太多了吗?谢谢!

    1. 你好吉尔,
      我也是整个投资场景的新手。但是,我可能会答复你的问题。我记得最近在我读的一个UMPTEEN的博客上阅读了这一点。重新平衡很棒。为什么它令人敬畏?通过重新平衡你的家庭币’销售高买低。当你重新平衡时,你卖掉了一些更高的表现股票/ ETF’S并购买一些较低的表演库存/ ETF’S(这销售高买低)。但是,正如您所说,如果没有对资本收益的税收做得正确,这可能会变得非常乱。这样做的一种方法是保持所有在税收优势账户中的重新平衡。那你不’T获取税收(由于账户的含税性质–401k等)。另一件事是购买高度税收和唐的指数基金’T有很高的营业额。这意味着他们提供税收损失收获和唐’T销售和销售实体经常适合应纳税账户。让我知道你的想法!

  14. 当我的妻子和我结婚时,我们有大量的学校/专业债务,我们也接受了抵押贷款。它绝对是艰难的,但尽管对这个博客的房地购买的所有批评(其中大多数人都同意)它是我们作为投资的伟大,但也是债务合并的工具。我们的抵押贷款率远低于我们携带的债务的税率,现在已经融入了我们的抵押贷款,大大降低了我们的利息成本。我们也租用了大租户的地下室。

    最重要的是,我们正在使用史密斯机动基本上使我们的抵押贷款免税(这’S过度简化– see //www.milliondollarjourney.com/the-smith-manoeuvre-resource.htm 有关更多信息,可能对每个人都不适合)。这就是让我们开始建立投资组合(非常感谢这次研讨会)。

    所以总结,在某些情况下,抵押贷款实际上可以是一个好主意,如果你要这样做,充分利用它!

  15. 我认为杠杆可以在某些情况下有效地使用,但并非所有情况。关于房地产,它确实取决于您的产品类型’re buying. If you’愿愿意在中西部或南部拥有租赁物业,无举行的租金收益率可以徘徊在6-8%左右,然后加入抵押贷款变得非常有吸引力。这可以在青少年中间产生杠杆产量。杠杆也允许您购买多个属性,这将通过创建多元化的现金流量来实际降低风险。但是,这是严格的租赁物业,其中抵押贷款的成本与稳定的现金流动资产匹配。如果你’重新购买房子并生活在其中,然后’除非您尝试添加室友,否则不是生产资产。在大多数情况下,所有者占用的房子最终成为一名赚钱的人,主人想要购买漂亮的家电并有花哨的升级。在这种情况下,抵押贷款肯定是在风险较大的方面。在圣地亚哥的家庭价格是天文学,购买房屋并不是有效地利用资金,因为上限率接近零甚至负面。资本将在卑微的意见中更好地部署在股票市场。

    -Dan,Ninjacapitalist

发表评论

您的电子邮件地址不会被公开。 必需的地方已做标记 *

社交媒体自动发布 供电 : XYZScripts.com.
想要加入25,000多名订阅者并在收件箱中获取新帖子?